Bibliografie

Journal Article

Wavelets and Sentiment in the Heterogeneous Agents Model

: Bulletin of the Czech Econometric Society vol.15, 25 (2008), p. 41-56

: CEZ:AV0Z10750506

: GP402/08/P207, GA ČR, GA402/07/1113, GA ČR, GA402/06/0990, GA ČR

: heterogeneous agents model, market sentiment, Hurst exponent, wavelets

: http://library.utia.cas.cz/separaty/2008/E/vacha-wavelets and sentiment in the heterogeneous agents model.pdf

(eng): The heterogeneous agents approach challenges the traditional representative rational agent framework. Heterogeneity in expectations can lead to market instability and complicated price dynamics. We use wavelets for frequency detection in price time series analysis.

(cze): Model heterogenních agentů mění tradiční paradigma racionálních agentů. Heterogenita v očekávání vede k tržní nestabilitě a komplikované tržní dynamice. Užíváme vlnkovou analýzu pro detekci frekvencí v časových řadách cenových indexů.

: AH